Dans le chaos qui secoue l'Asie tout entière, le marchand Güyük, sa femme, Koukatchin et le petit Timour fuient la hargne des populations musulmanes a l'égard des Mongols. L'amulette qu'ils portent à leur cou, semble étrangement les protéger. Très loin, dans l'ombre mystérieuse d'un sanctuaire tibétain, le lama Zong Po suit, à travers les fièvres de son pouvoir visionnaire, leur progression vers l'Extrême-Orient avec un surprenant intérêt. C'est alors qu'intervient Sikhandar, le marchand d'esclaves : il sait que la jolie Koukatchin lui rapporterait une fortune, sur le marché de Balkh. Précisément là où Vasco se dirige.